Моя финансовая система (часть пятая) — мои финхаки или как экономить каждый год сотни тысяч рублей

Один из моих любимых принципов:  "Если можно что-то где-то сэкономить-заработать, без значительных усилий с моей стороны, то почему бы этим не воспользоваться." В русском языке есть поговорка "Овчинка выделки не стоит". Можно сказать, примерно так я оцениваю выгодность своих действий (или не действий).

С помощью набора нехитрых действий (причем все они довольно очевидные), мне удается дополнительно получать несколько сотен тысяч рублей ежегодно. Сразу оговорюсь, что это не чистый доход, а совокупность заработка и оптимизации возможных издержек, без жесткой экономии на жизни. Про экономию на расходах не в этот раз.

Мы расходы оптимизировали, оптимизировали, да не выоптимизировали! 

Современная скороговорка

Итак, начнем.

Брокеры

Выбираем брокера с самыми низкими тарифами (не в угоду надежности). Как пример, в ВТБ комиссия 0,05%, в Тинькофф на тарифе Инвестор - 0,3%. В деньгах это 50 и 300 рублей комиссий при обороте в 100 тысяч. Вроде немного.

Но если взять к примеру ИИС с пополнением ежегодно на 400 тыс., закрытием счета через 5 лет, у первого брокера мы потратим 2 000, в у второго 12 тысяч. Элементарная экономия 10 000 рублей или в среднем 2 000 в год.

Естественно до маразма доходить не надо пытаясь ловить сотые доли процента выгоды (в Сбере комиссия 0,06%, т.е дороже, поэтому он идет лесом). Но лучше заранее на старте выбрать брокера с адекватными расценками. Особенно, если в планах долгосрочное инвестирование.

Тарифы по моим основным брокерам:

• ВТБ - 0,04% (+комиссиия биржи, у меня Премиум).
• Сбер - 0,06% (+комиссиия биржи).
• Тинькофф - 0,04% (комиссия биржи включена в тариф, у меня Премиум).
• Альфа - 0,04% (+комиссия биржи, специальный тариф, достался мне после переезда с ВТБ)

Ранее я делал калькулятор комиссий российских брокеров. Забиваете свои условия (суммы пополнений и т.д.) - на выходе получаете сколько денег вы потратите у каждого брокера. Смею вас уверить, суммарные расходы у некоторых брокеров вас сильно удивят.

Банки и карты

Мой общий принцип:

• все покупки с кэшбэк;
• все свободные деньги размещены на доъодных счетах (где?);
• лучше использовать в первую очередь кредитные деньги.

Как зарабатывать на банках и их продуктах используя связку дебетовых-кредитных карт, я рассказывал в четвертой части "моих мемуаров", повторяться не буду.

Налоговые вычеты

В первую очередь это конечно же индивидуальный инвестиционный счет. Всегда использую ИИС первого типа для возврата 52 тысячи в год. В семье несколько открытых счетов, что кратно увеличивает наш доход.

Добавлено 2024.

С 2024 году планирую все счета конвертировать в ИИС-3 с вычетом на взнос и освобождением от налога на прибыль!

Остальные вычеты тоже не игнорирую: на детей, на лечение, образование. Это дает еще несколько тысяч в год. Кстати, некоторые вычеты можно получать не только за себя, но и за родственников: супругу (а), детей и родителей. Присмотритесь к условиям, возможно вы упускаете потенциальный доход. На сайте налоговой все это подробно с примерами расписано: за что и сколько дают, как их получать, какие документы нужны.

Многие ленятся подавать декларации по вычетам. Это же надо бумажки собирать, декларацию заполнять. Неохота, особенно если сумма к возврату невелика (ИИС и имущественные вычеты в расчет не берем). Не раз встречал такой аргумент: "Да там вычета тысяч на пять, что я из-за этого буду суетиться что-ли".

Мой аргумент (или контраргумент): "Чтобы вернуть (а лучше сказать заработать)  эти 5-10 тысяч, тебе нужно потратить всего час-два. И часто это берется из рабочего времени. Когда вместо сидения в соцсетях, ты заполнишь декларацию. Ты в день  зарабатываешь меньше (или около того), но ты встаешь рано утром, едешь на работу, пашешь до вечера, еще не забываем про путь домой. Получаем 10-11 часов в сутки как минимум ты отдаешь работе. А когда появляется возможно получить тоже самое, но потратив времени в разы меньше, тебе неохота заморачиваться." По моему это бред. Так человек оправдывает свою лень.

Мне нравится тенденция последних лет. Получать налоговый вычет становится все проще и проще. Помню когда я первый раз подавал налоговую декларацию - собирал кучу бумажек, скачивал специальную программу для ее заполнения, вносил много данных, распечатывал, отвозил в налоговую, стоял в очереди (бывало до двух часов). Если инспектор находил ошибку или не хватало какого-нибудь документа, налоговая отправляла тебе уведомление (бумажным письмом через почту). Письмо могло идти месяц. Приходилось потом приезжать в налоговую, узнавать почему не принята декларация, что нужно для исправления, потом ехать заново и подавать исправленную версию (или доносить документы). Короче был целый квест.

Блин и это было буквально лет пять назад (первые декларации по ИИС я подавал именно так).

Сейчас вообще красота. Все можно сделать онлайн на сайте, автоматически подгружаются все данные (даже доходы). Крайнюю декларацию (по ИИС жены) я заполнял минуты три. На свою потратил около часа, но большая часть времени ушло на декларирование дивидендов от иностранных компаний (инструкция по заполнению).

Сейчас многие брокеры ввели возможность подачи декларации за ИИС по упрощенной схеме. Я подавал через ВТБ - нажал в личном кабинете брокера всего две кнопки - декларация готова и отправлена в налоговую. Вычет приходит в течение месяца.

Кстати, кто не в курсе, по многим якобы "российским компаниям" нужно обязательно подавать декларацию (и возможно доплачивать налог на дивиденды). К примеру X5 (Пятерочка) - это голландская компания, Тинькофф зарегистрирован на Кипре, FixPrice - Виргинские острова.  Как определить "Ху из Ху" и нужно ли платить налоги самостоятельно писал здесь.

Налогообложение трудовых доходов

Часть доходов я получаю как физическое лицо и плачу налог в 13%. Другие провожу как самозанятый, со ставкой 4-6%. И хотя второй вариант в два-три раза выгоднее, часть доходов я намеренно провожу как физическое лицо.

Основная причина - возможность вернуть весь НДФЛ через налоговые вычеты. К сожалению "ИП-шникам и прочим нелюдям" недоступны радости налоговых вычетов. Приходится как то выкручиваться, чтобы поучаствовать в этом празднике жизни в виде ИИС и прочих возвратов налогов.

Оптимизация инвестиционных издержек

Любые инвестиции - это не только доходы (хотя бы потенциальные), но и расходы. Разница между доходами и расходами образует чистую прибыль. Уменьшая расходы - мы автоматически увеличиваем прибыль.

Что это за расходы?

1. налоги;
2. комиссии брокеров;
3. комиссии фондов или плата за управление.

Где-то читал, что ежегодные расходы инвестора не должны превышать 0,5% от капитала. Если выше, то это очень сильно будет сказываться на будущих результатах. Кажется полпроцента не очень много, вон рынки последнее время растут на десятки процентов ежегодно. При таких результатах  даже 2-3% не жалко было бы отдавать. Но давайте посмотрим с другого ракурса.

В долгосрочной перспективе ожидаемый рост рынка акций процентов 5-6% в год (историческая доходность сверх инфляции). И допустим, жертвуя 2-3% расходов ежегодно, вы отдаете ПОЛОВИНУ ВСЕЙ ПРИБЫЛИ.

Кто-то скажет: Ну 2-3% ты конечно загнул, я точно столько не трачу. Может быть и нет. А может быть и да.

Как это все работает покажу на своем примере.

Комиссии брокеров

Активные инвесторы совершая в течение года десятки, а то и сотни сделок (да еще и с плечом) попадают на комиссии в несколько процентов (десятков процентов) от капитала. Вся эта комиссия идет в прибыль брокера. Именно по этой причине проиходит массированное продвижение всяких инвестиционных идей от брокеров, заставляющих инвесторов делать оборот, постоянно покупать / продавать ценные бумаги.

Долгосрочные инвесторы почти не приносят брокерам прибыли. Львиную часть дохода приносят активные игроки.

Ценные бумаги я продаю редко.  В основном только покупаю. Поэтому (как я считаю), мои брокерские расходы минимальны. В идеале 0,05% от суммы пополнений за год. Если брать от размера всего капитала, большая часть которого уже проинвестирована -  раз в десять ниже. Получается пять тысячных процентов. Практически ноль. Отлично.

Тарифы брокера против FIRE и долгосрочного инвестора? Сколько денег мы теряем на комиссиях за всю жизнь

Комиссии фондов

Львиная часть капитала у меня размещена в биржевых фондах (БПИФ и ETF). Все фонды имеют комиссию за управление. Как снизить издержки? Логичный ответ - выбирать фонд с минимальными комиссиями (при прочих равных). И это не только плата за управление, но и внутренние налоги фонда.

Знаете какая проблема поджидает долгосрочных инвесторов? Рост капитала со временем. А в чем проблема?

Когда у тебя немного денег, то потери на комиссиях (даже при неправильном выборе фонда) кажутся несущественными. "Подумаешь, в год заплачу на сто-двести рублей больше."

А дальше? Сколько будешь отдавать через пять-десять-двадцать лет?

По мере роста капитала пропорционально увеличиваются торговые расходы. Инвестор может терять на комиссиях десятки и даже сотни тысяч рублей ежегодно.

И лучше заранее продумать, как можно оптимизировать эти расходы. Даже скромная экономия на комиссиях в 0,3% на длительных интервалах принесет огромную выгоду.

---

Простой пример.

Вы планируете инвестировать в российские акции через фонды по 25 тысяч каждый месяц на протяжении 20 лет. У нас есть два фонда с комиссиями 0,7% и 1% (разница в 0,3%). Историческая среднегодовая доходность российского фондового рынка около 16%.

Насколько будет отличаться конечный результат в конце срока инвестирования? Маленькая разница в комиссиях в три десятых доли процента принесла дополнительные 1,4 миллиона прибыли. Если очень-очень грубо, то мы экономили в среднем по 70 тысяч рублей в год.

Если расширить горизонт до 30 лет, то получаем разницу в 9,6 млн. рублей (или по 320 тысяч экономии в год).

Поэтому я всегда очень тщательно отбираю фонды к себе в портфель. "Лучше день потерять, потом за пять минут долететь."

---

Возможно я кого-то удивлю, если скажу, что на Московкой бирже есть фонды с практическими одинаковыми стратегиями, но разница в комиссиях у них может отличаться не то чтобы на 0,3%, а в разы (сравнение и алгоритм выбора фондов акций на Россию, Америку,  развитые и развивающиеся страны)

И самое удивительное, люди покупают такие дорогие фонды. Многие входят в лидеры по объему привлеченных денег.

Выбор правильных фондов - простой способ ежегодно экономить несколько тысяч (десятков тысяч).

Про западные ETF

Не секрет, что российские фонды по комиссиям в разы (а то и десятки раз) затратнее иностранных ETF. Российский ETF FXUS на американские акции имеет комиссию за управление в 0,9% в год. Иностранные аналоги (VOO, SPY) - 0,03-0,04%.

Простая арифметика показывает, что с каждого вложенного миллиона рублей, только на одних комиссиях можно экономить девять тысяч рублей ежегодно. С капитала в десять миллионов - выгода уже будет под сто тысяч каждый год.  Плюс дополнительная прибыль за счет прироста от сэкономленного на комиссиях части капитала.

По моим расчетам на длинном горизонте итоговая выгода достигает десятки-сотни тысяч долларов.

Но на самом деле вопрос перехода на западные ETF не такой однозначный. У нас владеть фондами дорого, зато есть налоговые льготы (ИИС, ЛДВ), которые западные фонды не имеют. И выгодность перехода нужно считать исходя из индивидуальных условий каждого инвестора.

В поисках ответа на вопрос, стоит ли переходить к зарубежному брокеру я сделал простой калькулятор с расчетами выгодности. Забиваем свои условия: смотрим сколько мы сэкономим (или потеряем) и на какой срок оптимально вкладывать деньги в РФ или зарубежных биржах.

Что у меня? В портфеле самые оптимизированные по налогам и комиссиям фонды с Мосбиржи (опять же по моему мнению) купленные на ИИС, плюс часть на обычном брокерском счете, остальные деньги вложены в западные ETF с минимальными комиссиями (сейчас покупаю всего один фонд акций на весь мир).

Текущая экономия на комиссиях несколько десятков тысяч рублей в год. И постоянно растет с каждым годом.

После февраля 2022 года перестал инвестировать в западные ETF. Часть бумаг успел распродать, часть была заблокирована.

Налоги с инвестиций

Инвестор платит 13% налог на прибыль. Здесь также прямая связь между размером капитала и налогами. Бороться с налогами в РФ помогают налоговые льготы: ИИС и льгота на долгосрочное владение (ЛДВ). Не вижу смысла добровольно отдавать (терять) седьмую часть своего дохода.

Про борьбу с налогами в иностранных ETF (естественно легальными методами) я высказывал свои мысли в этой статье. По моим скромным прикидкам, это позволит снизить будущие налоговые потери в разы. Но все это пока на уровне теоретических размышлений.

Финхаки для ИИС и инвестиций

Приведу несколько идей, как улучшить или оптимизировать свои расходы в инвестициях. На блоге у меня есть ряд статей на эту тему, просто даю ссылки:

• 5 лайфхаков для уменьшения налога с инвестиций
• Скрытый плюс ИИС, который поможет заработать чуть больше денег
• Скрытый плюс российских фондов
• Как заработать на падающем рынке
• Небольшой финхак по оптимизации налога на прибыль
• Финхаки для ИИС: части первая и вторая.
• Двойная выгода: совмещаем вычеты по ИИС и ЛДВ
• Форма W-8BEN - легальный способ снизить налоги
• Два способа снизить налог от купонов по облигациям
• Есть ли смысл открывать ИИС, имея небольшую сумму | Схемы повышения прибыли в разы

Моя финансовая система: рассказываю про свои финансовые цели, размер капитала, инвестиционную стратегию, состав портфеля, брокерах и банках.

1. про мои цели, FIRE и жизнь на пенсии
2. про инвестиционную стратегию и состав портфеля
3. мои брокеры и какую дополнительную выгоду с них можно получить
4. как я зарабатываю на банках.